China Geely Automobile Holdings, yang orangtuanya telah dikaitkan dengan baik Volvo dan Opel, Rabu akan meningkat HK $ 2590000000 ($ 334,000,000) dengan menerbitkan obligasi konversi dan waran ke afiliasi dari Goldman Sachs, mengirimkan saham sampai dengan seperempat.

Geely, yang mengatakan induknya sedang mempertimbangkan penawaran untuk mobil merek Ford Swedia Volvo, mengatakan dana yang diperoleh akan digunakan untuk belanja modal dan akuisisi potensial, serta untuk modal kerja umum. Ini tidak memberikan rincian.

Penambahan Goldman sebagai investor utama bisa membantu aspirasi China 10 pembuat kendaraan terbesar di panggung global, kata Yi Junfeng, seorang analis dengan Changjiang Securities.

"Ini adalah langkah yang bijak untuk Geely karena dapat menggunakan uang itu untuk membangun kapasitas dan modal gratis untuk orang tua, yang secara terbuka mengumumkan kepemilikannya di Volvo," kata Yi.

Geely Group Holdings juga mendekati Magna tentang kemitraan potensi produksi pada merek Opel GM Eropa, sebuah sumber yang dekat dengan masalah tersebut kepada Reuters minggu lalu.

Untuk Goldman, obligasi dapat memberikan eksposur bank investasi untuk pasar otomotif China berkembang cepat, terbesar di dunia.

Goldman bisa berakhir dengan 15,1 persen dari Hong Kong yang terdaftar Geely jika sepenuhnya mengubah obligasi dan waran, produsen mobil Cina mengatakan dalam sebuah pernyataan.

Saham Geely melonjak ke rekor tertinggi HK $ 2,25 pada pembukaan pada hari Rabu, melanjutkan perdagangan setelah suspensi selama seminggu ketika selesai penjualan. Hal terakhir diperdagangkan naik 22 persen pada HK $ 2,18 dan memiliki lebih dari tiga kali lipat tahun ini, mengalahkan keuntungan 50 persen di pasar yang lebih luas.

MEMBANGUN KAPASITAS

Penggalangan dana akan memungkinkan Geely untuk membeli pabrik mobil baru yang dikembangkan oleh induknya sehingga membebaskan modal dari induknya untuk akuisisi mungkin.

Geely, yang bersaing dengan Chery Automobile dan merek lokal lainnya, mengatakan pihaknya berencana untuk hampir dua kali lipat yang membuat mobil kapasitas 685.000 unit per tahun dalam beberapa tahun mendatang.

Geely Hangzhou berbasis membukukan pertumbuhan penjualan 35 persen dalam delapan bulan pertama tahun menjadi 185.000 unit, setara dengan 74 persen dari target penuh tahun 250.000.

Geely mengatakan pihaknya akan mengeluarkan HK $ 1897000000 ($ 245,000,000) senilai obligasi konversi 3 persen karena tahun 2014 dan GS Capital Partners Dana VI LP, sebuah afiliasi dari Goldman Sachs.

Obligasi tersebut akan melekat dengan 299.530.000 waran yang masing-masing memiliki hak untuk mengubah menjadi saham Geely pada HK $ 2,30 per saham.

Obligasi ini dapat dikonversi menjadi 998.420.000 lembar saham Geely dengan harga konversi HK $ 1,90 masing-masing, mewakili premi 6,1 persen dibanding sebelumnya dekat sebelum suspensi perdagangan.

HK-mobil lain yang terdaftar telah menarik investor tinggi-profil lain.

Miliarder AS Warren Buffett Berkshire Hathaway Inc sepakat untuk menginvestasikan $ 230.000.000 untuk sekitar 10 persen dari pembuat mobil listrik baterai dan BYD Co Ltd tahun lalu.

Investasi telah menyadari keuntungan $ 1800000000 kertas Buffett.